Versión de HTML Básico
Rodrigo Cajamarca y Hermann Mena
Analíti a
k
3
Revista de Análisis Estadístico
Journal of Statistical Analysis
El Banco Central del Ecuador calcula la reserva moneta-
ria de libre disponibilidad que sirve de base para mantener
los sistemas de canje, reserva financiera y otras operaciones
del Banco Central del Ecuador, [1].
Se propone modelar la RILD, considerando las varia-
bles:
Variable Descripción
Y
Reserva Internacional de Libre Disponi-
bilidad (RILD) de Ecuador
X
1
Ingresos al sistema financiero
X
2
Egresos del sistema financiero
X
3
Exportaciones de petróleo
X
4
Importaciones de derivados de petróleo
La información corresponde a series mensuales del pe-
ríodo enero 2007 - agosto 2010. Para este caso, se considera
como conjunto de entrenamiento al período comprendido
enero 2007 - diciembre 2009 y, como conjunto de pruebas,
(
back testing
) al período enero 2010 - agosto 2010.
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun−10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCL−Gaussiana
Back testing
(a)
Función gaussiana
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun−10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCL−Triangular
Back testing
(b)
Función triangular
Figura 1.
RILD, mínimos cuadrados por lotes (MCL)
La Figura 1 muestra el ajuste para el método de mí-
nimos cuadrados por lotes, con funciones de pertenencia
Gaussiana y Triangular, se observa que el ajuste en el con-
junto de entrenamiento es bueno para ambas series; sin em-
bargo, en el
back testing
; los pronósticos para ambas series
se tornan volátiles.
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun−10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCR 100−Gaussiana
Back testing
(a)
Función gaussiana
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun−10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCR 100−Triangular
Back testing
(b)
Función triangular
Figura 2.
RILD, mínimos cuadrados recursivo 100 iteraciones
(MCR)
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun−10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCR 500−Gaussiana
Back testing
(a)
Función gaussiana
Jun−07
Dic−07
Jun−08
Dic−08
Jun−09
Dic−09
Jun10
−2
−1.5
−1
−0.5
0
0.5
1
1.5
2
2.5
3
Mes
RILD
MCR 500−Triangular
Back testing
(b)
Función triangular
Figura 3.
RILD, mínimos cuadrados recursivo 500 iteraciones
(MCR)
32
Analítika,
Revista de análisis estadístico
, 2 (2012), Vol. 3(1): 23-42